Работа за июнь 2013 г.

    В итоге выдался полностью просадочный месяц. Динамика так и не смогла зайти на положительную территорию, но я бы не сказал, что сильно расстроен, так как в последние пару дней меня посетила, осенила и поразила своей мощной потенциальной прибыльностью с ещё меньшим риском новейшая система по кукурузе с не менее сильным интеллектом, который есть у меня по газу. Система вышла настолько умопомрачительной, что я выкинул жмых в помойку и вместо него поставил пшеницу и отдублировал систему по кукурузе один в один. Проблема корреляции? Да, они ходят вместе нередко. Но. В разных точках всегда будет открытие (и в разное время - нередко). Это раз. При сильных трендах система откроет ордера в одну и ту же сторону по ним - по тренду, разумеется. Это два. При неопределёнке и флэте скорее открытие может быть по ним в разные стороны, но новое соотношение риск к прибыли, как 1:4, позволит спокойно быть в немалом плюсе даже, если из этих систем только одна даст прибыль. Вот такая мысль. Нефть и газ работали весь месяц так, как я планировал... а также так, как они работали и ранее на истории. Это означает, что изменчивый рынок энергоносителей не в силах уже убить мои энерго-системы. В худших случаях будет результат в районе 0, в лучших - до 6% прибыли в неделю только на энергоносителях. Новейшая связка "кукуруза-пшеница" на истории показала результаты куда мощнее, чем "нефть-газ". Примерно 2/3 прибыли из портфеля будет приходиться на агрокультуры и 1/3 на энергоносители - это если брать период в полгода минимум. Так что новое полугодие будет торговаться в совершенно мощном инновационном агро-стиле с более мудрым соотношением прибыль/риск, чем было ранее - но при этом частота взятия плюсовых сделок по агрокультурам не уменьшается, что интересно (исходя из статистики).
    Что касается июня, то тут видно, что в первой половине практически всё убила череда убытков, которые вроде и небольшие сами по себе по размеру, но их "паровоз" медленно, но верно копил нарастающий убыток и только мощные и подряд идущие плюсовые сделки второй половины июня по энергоносителям принесли около 10% прибыли в последние 2 недели, но всё равно не смогли полностью погасить просадку в 15%, полученную от "паровоза". Теперь, с новыми рисками по агрокультурам и новой концепцией агросистемы ожидаю более интересные и даже мощные по прибыльности результаты во все дальнейшие месяцы, причём даже идущие подряд.

Нефть и газ окрасили чёрный июнь в серый.

    Очень странная прошла неделя с необычным раскладом по системам. Прежде всего хочу отметить то, что я вернул (и оказалось кстати) февральскую стратегию по нефти, но при этом сделав её по-мудрее так: я сократил риск с 1% до 0.6%, но при этом дал возможность перезайти при неудаче после первого раза второй раз, но в следующий день. И оказалось, что именно со второго раза нефть наконец-то (спустя недель 5-6) всё же дала денег. Скажу ещё, что соотношение прибыль к риску по нефти теперь равно 6 к 1 и плюс 2 попытки на неделе. Это сделало итоговую систему по нефти максимально и оптимально эффективной из всего того, что когда-либо я проектировал по ней. Остальные 3 системы в целом остались без существенных изменений (кроме соевого жмыха и газа, по которым неплохо усилил интеллект). По жмыху теперь, как и по кукурузе, будет производиться пирамидная (сопутствующая) сделка, которая именно по агрокультурам имеет место намного большее, чем где-либо ещё ввиду преимущественной прямолинейности в трендах агрокультур.
    В итоге всё стало сбалансировано и симметрично. 2 агрокультуры и 2 энергоносителя. Все рабочие дни могут быть задействованы (но не обязательно всегда) для торговли. Никаких планок ограничений по прибыли в неделю и в месяц более не существует. Прописал чётко размеры контрактов для всех 4-х систем: нефть - 1 контракт на 35 тысяч дол., жмых - 1 контракт на 24 тысячи дол., кукуруза и газ - 1 контракт на 16 тысяч дол.
    Ну а по этой неделе сложилось так: жмых принёс убыток менее процента, кукуруза так и не открылась, нефть дала прибыль со 2-й попытки, газ закрылся с гэпом по прибыли (вероятность такого события 1-2 раза в год, не чаще), который составил аж дополнительно 120% от расчётной прибыли и в итоге по газу получилось чуть ли не 5% прибыли от общей суммы денег.
    Следующая неделя может превратить июнь в подобие января по графику процентной динамики счёта. Это при удачной работе. И в этом случае, учитывая просадку за июнь, результат в районе нуля будет просто превосходным тогда в итоге за месяц.

Сокращение систем, сокращение сделок.

    Ввиду очень неудачно окончившейся недели (все 4 системы принесли убытки, а также 5-я - новая по какао, которая отлично работала на истории и в первой же сделке на счёте принесла также убыток), я пришёл к умозаключениям вот таким:

• Все тревожные моменты успешных систем заключаются в наложении иногда возникающих убытков в узком диапазоне времени. И тогда 2% риска на систему выливается в 10%-ные убытки (при количестве, к примеру, 5 систем в портфеле).
• Полученная прибыль по некоторым системам в портфеле в первой половине недели может запросто "убиться" оставшимися системами в портфеле, которые под конец недели могут приподнести неприятный "сюрприз".
• Погоня за приличным результатом за месяц (15-20%) негативно влияет на защиту риска в таком стремлении. Необходимо уменьшать суммарный риск (дабы избежать эффекта "паровоза" по убыткам) как можно ниже путём сокращения общего числа сделок и рисков в системах. Даже, если при этом расчётная доходность уменьшиться на приемлемую величину.

 
    Все 3 этих пункта были мной отработаны. И вот, что я теперь сделаю:

• Количество систем равно теперь трём и более не будет увеличиваться. Это системы по: соевому жмыху (с риском в 1% в сделке), кукурузе (с риском в 2.5% в двух сделках в сумме), природному газу (с риском в 2.5% в сделке).
• При закрытии в плюс двух любых систем к окончанию четверга - оставшаяся система либо не будет планироваться к работе вообще, а если она уже в работе, то один из выходов из сделки будет преобразован к выходу с нулевой прибылью.
• При любом раскладе в начале работы по этой схеме я более не буду реструктуризировать портфель и коренным образом править параметры. Я допускаю возможность возникновения некоего малого числа минусовых недель из всех рабочих недель по этой схеме. И запросто такой первой неприятной неделей может стать сразу же следующая.

    На данный момент за год имеется просадка в районе 5%. При просадке в 20% будет считаться, что системы оказались фиктивно-успешными (то есть неуспешными, в итоге, на длительном периоде работы по ним). После чего придётся начинать работать по созданию систем в сильноконсервативном стиле (3-4% прибыли в месяц, не более). Но все 3 вышеописанных замечания всё равно будут теперь всегда применяться в любом проектировании портфеля на будущее (до чего, надеюсь, всё же не дойдёт дело).

Агро-Газовый Хедж. Венец умозаключений.

    Сразу хочется сказать, что первая неделя июня хоть и принесла убыток в -2%, но интересна была не самим трейдингом, а следующим (и возможно финальным) витком вверх-идущей спирали становления трейдера в своей проф-карьере. Минус был получен из-за сырости трёх агросистем, которые (собсно, как и всегда) я повёл "на танки" сразу же, не слишком досконально прооптимизировав и посмотрев поглубже историю. Ещё интересный момент, что единственная система, которая перешла из моего прошлого понимания рынка, это система по природному газу. Остальные 3 системы претерпели приличные смысловые поправки, но к концу пятницы все они были прооптимизированы как раз с учётом нового "витка спирали" изучения хеджевого способа торговли товарами. Будем считать, что я оплатил "пуско-наладочность" финального портфеля на этой неделе. И напоследок опишу "оскары" в различных "номинациях" по моим системам, плюсы и минусы.
    1. Кукуруза. Первое место в номинации "Самая устойчивая система в случае сильной изменчивости рынка". Лучше всего работает в трендовом сильнооткатном рынке, менее хорошо - во флэтовом рынке, и почти всегда не открывается в малооткатном трендовом рынке. Я считаю, пусть лучше не откроется и даст на неделе 0, чем получить стоп в -3%. Минус. В моменты природных катаклизмов система может "отрубиться" и не открываться неделями, так как идёт малооткатный тренд (и обычно сильный - к примеру, из-за неурожая на полях) и система просто не в работе.
    2. Живой скот. Первое место в номинации "Самый маленький риск". Риск этой системы примерно в 2.5 раза меньше, чем у других и составляет примерно 1.4%. Предусмотрено 2 варианта развития событий: в малокоррекционном тренде и в коррекционно-флэтовой фазе рынка. Минус. Система занимает первое место в номинации "Самая часто вышибаемая по стопу система" (я думаю где-то в 45% сделок будет выбит минус, но риск планируется примерно в 3.5 раза меньшим, чем расчётная прибыль).
    3. Соевый жмых. Первое место в номинациях "Самая большая процентная прибыль" и "Самая простая по алгоритму система". Прибыль у системы планируется браться в примерно +5.8%. Минус. При затяжной на неделе сильнофлэтовой фазе рынка, система каждую неделю будет вычитать 2.2% денег из депозита. Но. Не спроста под эту систему выбран соевый жмых, где даже летом вероятность затяжной флэтовой фазы маленькая.
    4. Природный газ. Первое место в номинациях "Самая редко-минусо-получаемая система" и "Самая сложная по алгоритму система". Редко-получаемые минусы обусловлены тем, что система статистически работает так: из 9 сделок одна закроется в минус, 2 не откроются вообще и 6 закрыты будут в плюс. Но за такие хорошие вещи нужно платить. А именно это выражается: в самой кропотливой работе из всех систем, повышенной сосредоточенности в минуты выхода новостей, работе по 4-м подсистемам внутри одной системы. При этом работа по выставлению ордеров и алертов может растянуться до конца недели, размер прибыли в сделке равен размеру убытка, а сам размер прибыли - самый маленький из всех систем (примерно 3%). Но оно всего этого стоит, как показала жизнь.
    В заключение опишу главную особенность нового витка спирали развития в хедж-трейдинге. Эти 4 системы имеют разную вероятность хорошо зарабатывать. 1-я и 4-я системы зарабатывают явно получше, чем 2-я и 3-я. Ясное дело, что будут периоды, когда 2-я и 3-я системы будут на таком своём пике, что заткнут за пояс результативность 1-й и 4-й системы. Но всё же. Если брать расстояние в год и поболее, к примеру, то 1-я и 4-я система получается просто немного понадёжней. А поэтому я решил, что не всегда все 4 системы будут работать на неделе. Кукурузная и газовая будут работать всегда, а вот скот и жмых будут рисковать только прибылью от закрытых в плюс на прошлой неделе как минимум 2-х систем. То есть получается в итоге так: хорошо прошла неделя - я даю поработать всеми 4-мя системами и по небольшой экспоненте (возможно) увеличить доходность портфеля. Плохо прошла неделя - я убираю чуть менее хорошие системы временно (на неделю) и тем самым склоняю низходящие убытки в плавногоризонтальную (почти) линию, т.е. уменьшаю по небольшой экспоненте убыточность счёта. Это полезно ещё и тем, что обычно через 1-2 недели срочный рынок уже меняет свой характер и подключение всех 4-х систем через это время весьма окажется эффективным. Вот такое моё современное понимание моего хеджа. После всего этого глянем-ка на результат следующей недели. А так - все системы на прошлой неделе дали теоретическую (к сожалению) прибыль, которая составила не много не мало, а 5.2 + 3 + 5.8 + 3 =17%. Вот так всё круто.

Работа за май 2013 г.

    Месяц выдался очередным топтанием на месте (в итоге), поэтому пришёл к выводу, что нужно оставить только давшие деньги за последнее время 2-3 системы, которые неплохо отработались на изменяющемся рынке. Сначала решил, что будут только кукуруза и газ, но посидев пару часов за историей торговли живым скотом, всё же сотворил систему, работающую не хуже кукурузы и газа. Типичными результатами работы системы по живому скоту были либо безубыток, либо прибыль (в выборке из 5 сделок 3 были прибыльными, остальные - в нуле). Проверка оставшихся систем за 10 недель также не выявила отрицательных сделок. При применение этих систем к 1-му апреля 2013 г. прибыль за вычитом комиссий составила бы чуть более 62%. Отчего я был удовлетворён этими 3-мя системами и более к ним чего-либо добавлять, дабы не повторять месяцами всё то же топтание на месте, уже не буду. Немного подробнее о портфеле Агро-Газовый Хедж (как я его назвал) - в следующей записи.